اگر به فعالان بازارهای مالی مراجعه کنید و از آن ها بپرسید از کجا معلوم تو تحلیل گر یا تریدر موفقی هستی، اکثر آن ها به یک شاخص معروف و البته ساده اشاره می کنند
سود
من تریدر موفقی هستم چون اینقدر سود کرده ام! میزان سود من در این ماه بیشتر از ماه قبلم بوده است. اصلا همین که تو سود هستم و ضرر نکرده ام دلیل موفقیت آمیز بودن استراتژی من است. که البته حرف درستی است. اما امروز می خواهیم سنجه ی جدیدی برای سنجش موفقیت آمیز بودن یا نبودن یک استراتژی ترید و میزان موفقیت آن معرفی کنیم. معیاری که بسیار بهتر از میزان سودآوری، نتیجه بخش بودن یک استراتژی را بیان می کند. این معیار نسبت ریسک-سود یا R/R است.
یک بار به ناپلئون خبر دادند که در جنگی پیروز شدیم، اما نیمی از ارتش مان از دست رفت. ناپلئون جواب داد:
دفعه ی بعدی که پیروز بشیم کلا نابود می شیم!
شما وقتی در بازار مالی وارد معامله می شوید یا اصطلاحا پوزیشن باز می کنید، سرمایه ی خود را در خطر از دست رفتن قرار داده اید یا اصطلاحا ریسک کرده اید. یعنی اگر بازار خلاف جهت تحلیل شما حرکت کند، شما مقداری از سرمایه تان را از دست خواهید داد. این طبیعت بازار است و هیچ گریزی از آن نیست. امکان ندارد کسی وارد بازار مالی شود و ضرر نکند، بزرگترین و موفق ترین تریدر ها هم در مسیر فعالیت شان ضرر های سهمگین و بزرگی پشت سر گذاشته اند. اما همچنان موفق هستند و درنهایت فعالیت شان در بازار مالی سودده بوده است. چرا؟ چرا بازار مالی سرمایه ی تریدرهای تازه کار را به سرعت می بلعد و آنها را از بازار بیرون می اندازد اما تعدادی دیگر در همین بازار نه تنها شکست نمی خورند بلکه موفق می شوند سودآوری بالایی بدست آورند؟ راز عملکرد آنان چیست؟
تفاوت تریدر موفق اینجاست که به جای اینکه نگاه کند در یک پوزیشن چقدر سود کرده است، به این نگاه می کند که این میزان سود را در ازای قبول کردن چه میزان ریسک بدست آورده است. مثلا فرض کنید شما در یک پوزیشن ۵٪ سود کرده اید. به جای اینکه به ۵٪ نگاه کنید و سود کردن خود را جشن بگیرید، باید نگاه کنید این ۵٪ سود را در ازای چه میزان ریسک بدست آورده اید؟ فرض کنید همین پوزیشنی که ۵٪ سود به شما داده، ۵٪ ریسک داشته است. یعنی شما برای ورود به این پوزیشن ۵٪ ریسک را تقبل کرده اید. یعنی اگر بازار خلاف جهت پیش بینی شما حرکت می کرد، به جای ۵٪ سود، ۵٪ ضرر می کردید در این حالت R/R پوزیشن شما ۱ است یعنی نسبت سود به ریسک شما یا تقسیم ۵٪ سود به ۵٪ ضرر ۱ است. اگر به جای ۵٪ این پوزیشن مثلا ۲.۵٪ ریسک داشت اما همچنان ۵٪ سود می داد R/R این پوزیشن ۲ می شد (۲.۵ ÷ ۵). یعنی شما ۲ برابر میزان ریسکی که متقبل شده اید، سود بدست آورده اید.
حالا اگر شما وارد پوزیشنی شوید که مثلا ۱۰۰٪ سود به همراه داشته اما ۱۰۰٪ هم ریسک داشته، آیا این یک پوزیشن موفق است؟ هرگز! حتی اگر ۱۰۰٪ سود کرده باشد. چرا؟ چون اگر بازار خلاف جهت پیش بینی شما حرکت می کرد حتما ورشکست می شدید و کل سرمایه ی شما بلعیده می شد! یک پوزیشن زمانی موفق محسوب می شود که حداقل R/R 2 داشته باشد، یعنی سودش جدای از اینکه چه مقدار است، حداقل ۲ برابر ریسکی باشد که برای ورود به آن متحمل شده اید. بنابراین یک پوزیشن حتی اگر ۱۰۰٪ به شما سود دهد اما ۱۰۰٪ ریسک داشته باشد نه تنها یک پوزیشن موفق نیست، بلکه ورود به آن هم عقلانی نیست. جدای از اینکه حداکثر ریسک عقلانی برای هر پوزیشن ۳٪ است.
جدای از اینکه R/R نشان می دهد یک پوزیشن واقعا موفق بوده یا نه و اینکه قبل از ورود به آن با در نظر گرفتن نقطه ی خروج و بدست آوردن R/R احتمالی می توان عقلانی بودن ورود به آن را سنجید، توجه به R/R به جای سود مزیت بزرگ دیگری هم دارد. مزیتی که باعث سودده شدن استراتژی های موفق می شود. آن مزیت چیست؟
فرض کنید شما در یک تیم فوتبال مشغول بازی هستید. اگر تیم شما ۱۰۰ گل بزند اما ۱۰۰ گل هم بخورد شما مساوی کرده اید. اگر ۱۰۰ گل بزنید و ۱۰۱ گل دریافت کنید، شما بازنده هستید. اما اگر فقط ۱ گل بزنید و هیچ گلی نخورید، شما برنده هستید.
در بازار مالی هم شما در حال رقابت با بازار برای بدست آوردن سود هستید. هر بار که شما به اندازه ی ۱ واحد R/R سود می کنید مانند این است که ۱ گل زده اید و هر زمان که ضرر می کنید (البته با رعایت دقیق مدیریت ریسک و سرمایه) مانند این است که یک واحد R/R از دست داده اید یا یک گل دریافت کرده اید. اما زیبایی کار اینجاست که شما می توانید R/R های بیشتر از ۱ بدست آورید! این بدان معناست که مثلا با بدست آوردن R/R 2، گل شما در بازی فوتبال به جای ۱ گل، ۲ گل در نظر گرفته شود. در صورتی که با هر بار ضرر به شرط مدیریت سرمایه و ریسک تنها ۱ واحد R/R از دست داده اید یا ۱ گل دریافت کرده اید! بنابراین با گرفتن R/R 2 از بازار، اگر شما در ۲ پوزیشن دیگر هم ضرر کنید، هیچ چیزی از اصل سرمایه را از دست نداده اید و تازه به نقطه ی سر به سر بازگشته اید! اکنون مشخص می شود با یک پوزیشن که R/R 5 به شما داده است، شما می توانید با خیال راحت ۵ بار ضرر کنید و هیچ پولی از دست ندهید! این راز سودآوری استراتژی های موفق ترید است. آنها در شرایطی پوزیشن باز می کنند که فکر می کنند این پوزیشن می تواند R/R بالایی به آنها بدهد. حالا تحلیل آن ها همواره درست از آب درمی‌آید؟ خیر مانند هر تریدر دیگری آنها بارها و بارها ضرر کرده اند اما چون به دنبال R/R بالا هستند و در پوزیشن هایی که سود کرده اند R/R های خیلی خوبی گرفته اند، نه تنها سود آنها از بازار تمام ضرر شان در پوزیشن های شکست خورده را پوشش می دهد، بلکه در نهایت سود بسیار بالایی روی اصل سرمایه بدست می آورند. حال بیایم R/R چند پوزیشن ISignal را با هم بررسی کنیم:
تنها در یک پوزیشن، ISignal توانسته R/R 11 از بازار بگیرد. یعنی کسی که این پوزیشن را گرفته حتی اگر ۱۱ پوزیشن بعدی پشت سر هم ضرر کند هنوز چیزی از دست نداده است!
این تازه شروع ماجرا است باز هم هست:
تقریبا R/R 15 روی بیتکوین با ۱۹۴٪ سود تنها با اهرم ۱۰! فکر می کنید رسیدن به R/R 15 اتفاقی و تصادفی است؟ این ها را ببینید:
همین ۳ پوزیشن کاربران ISignal را ۵۱ R/R جلو انداخته اند. یعنی باید ۵۱ پوزیشن دیگر ضرر کنند تا سودی که تنها در این ۳ پوزیشن بدست آورده اند را از دست بدهند!! اکنون که شما مزیت R/R را به خوبی دریافته اید، معنای نتایج زیر را به خوبی متوجه می شوید:
بله، درست است! R/R 60 تنها در یک پوزیشن. همین یک پوزیشن ضرر ۶۰ بار شکست خوردن در بازار مالی را پوشش می دهد بدون این که کاربر ISignal وارد ضرر شود!
در حالی که کانال های سیگنال اصلا نمی دانند R/R چیست و آنهایی که می دانند اهمیت آن را درک نمی کنند و آنهایی که درک می کنند به دلیل R/R های حقیرانه کمتر از ۱! جرات بیان آن و آگاه کردن مخاطبانشان از کیفیت سیگنال هایشان را ندارند و آنها که جرات دارند، از گرفتن R/R 5 ذوق زده می شوند و آنرا به عنوان فتح الفتوح و سند موفقیت و افتخار علم می کنند، ISignal آنقدر پر از سیگنال هایی با R/R های 4 و ۵ و ۶ و ۷ و ۱۰ و... است که اصلا اینجا مجال پرداختن به همه ی آنها وجود ندارد.
در حالی که مدعیان اینستاگرامی ترید و سیگنال هرگز تاریخچه ی تمام سیگنال هایشان را به صورت عمومی منتشر نمی کنند تا بتوان به صورت مستقل و با محاسبات ریاضی، ادعای سودآوری آنان را مورد راستی آزمایی مستقل قرار داد، نه تنها تمام سیگنال های ISignal بدون استثنا برای همه قابل دسترس است، بلکه عملکرد کلی ISignal به صورت در لحظه محاسبه می شود و آن هم برای همگان قابل دسترسی است. از جمله ی این عملکرد، میانگین R/R است. یعنی با وجود سیگنال هایی که R/R پایینی داشته اند، ISignal به صورت میانگین چه R/R در هر سیگنال ارائه می دهد؟
استراتژی که می تواند همچین نتایجی را از بازار وحشی و بی رحم رمز ارز بگیرد در یک سیستم خبره هم اکنون در دسترس شماست:
اکنون انتخاب شماست که کدام استراتژی را برای ترید خود انتخاب می کنید. استراتژی مبهم با نتایج مخدوش غیر قابل راستی آزمایی تعدادی مدعی یا استراتژی با عملکرد ثابت شده ی قابل راستی آزمایی و میانگین R/R چشمگیر و سودده!
