بدون شک می‌دانید بانک‌های تجاری و مرکزی بزرگ‌ترین گردانندگان بازارهای مالی جهان هستند. امروزه رابطه بانکها با ارزهای دیجیتال به ابزاری جدید برای اجرای کارآمدتر سیاست‌های پولی و تحقق اهداف اقتصادی کشورها تبدیل شده است. اما سوال این است که آیا بانکها می‌توانند کنترل ارزهای دیجیتال را در دست گیرند؟ در ادامه این مقاله با ما همراه باشید تا پاسخ این سوال را بطور کامل دریابید.
احتمالا با خود گفتید بانک‌های مرکزی از دلالان قدرتمند ارز هستند ، به چه معناست؟ بانک‌های مرکزی سهم بسیاری در بازار مبادلات خارجی به خود اختصاص داده‌اند. این بانکها با قراردادن ذخایر ارزی خود در کنار ذخایر ارزی کشورهای خارجی پا در مسیری تحقق اهداف استراتژیک خود می‌گذارند. با کنترل سیاست بانکداری تجاری و داخلی، بانک‌های مرکزی قدرت زیادی بر روی روندهای کوتاه، بلند و میان مدت در بازار ارز اعمال می‌کنند.
اخبار تأثیرگذاری مانند تنظیم نرخ بهره و گزارش‌های تورمی که توسط بانک‌های مرکزی ارایه می‌شوند، تاثیرات کوتاه و میان مدت قابل توجهی بر رفتار قیمت می‌گذارد. چرا که قیمت‌ها توسط شرکت کنندگان در بازار تعیین شده و نهایتا با واکنش مصرف کنندگان و کسب و کارها بر روندهای بلند مدت نیز اثر می‌گذارند.
بیت کوین و دیگر ارزهای دیجیتال غیر متمرکز برای مقابله با این مدل کنترل رسمی به وجود آمدند. بانک‌های مرکزی به دلیل خارج بودن از سیستم پولی و کنترلی، در ابتدا با بیت کوین و دیگر ارزهای دیجیتال غیرمتمرکز مخالفت فراوان کردند. اما پس از معرفی لیبرای فیسبوک و ارزهای دیجیتال سازمانی در ماه‌های اخیر، توجه بانکها به ارزهای دیجیتال جلب شده است.
بانک‌های مرکزی تا به امروز موفق نشده‌اند که در بازار ارزهای دیجیتال کنترل و دستکاری ایجاد کنند و آن‌ها را همانند ارزهای نقدی خود در دست گیرند. اما بدون شک این بانکها می‌توانند از طریق سیستم و تکنیک‌های متنوع و به خصوصی بر قیمت ارزهای دیجیتال تاثیر چشمگیری به جای بگذارند .
شکل‌های دیگر از ارز دیجیتال
کارت‌های نقدی و اعتباری که در خریدهای روزانه خود استفاده می‌کنیم، نوعی ارز یا پول دیجیتال است. تا همین لحظه رابطه بانکها با ارزهای دیجیتال با صدور این کارت‌ها یا پول‌های دیجیتال از سوی بانک‌های تجاری و بر پایه اعتبار الکترونیکی که که بانک مرکزی به آن‌ها تخصیص می‌داد، انجام می‌شد، پول‌های نقد بدون ریسک نیستند. برای مثال ممکن است بانک تجاری مربوطه دچار مشکلات مالی شود، در این صورت بانک‌های مرکزی تنها ضرر بخش کوچکی از سرمایه شما که بیمه یا تضمین است، را برعهده می‌گیرد و متعهد به پرداخت غرامت است. اما در سمت دیگر ارزهای دیجیتال ریسک ورشکستگی ندارند.
بانک‌های مرکزی هر کشور نگرانی بزرگی از جهت از دست دادن کنترل نظام پولی دارد. این موسسات نگران هستند که رواج رمز ارزها موجب شود کنترل آن‌ها از بازارهای مالی از بین رود. گسترش اشکال مختلف مبادلات پولی می‌تواند کنترل بانک‌های مرکزی را بر عرضه پول، تورم و تامین ثبات اقتصادی را ضعیف کند. این اتفاق به معنای زیر سوال رفتن وظایف نهادی و ساختاری است.
بیت کوین، ذخیره ارز نوع 3
بانک‌های مرکزی امروزه می‌توانند زیر مجموعه‌های تجاری خود را به گونه‌ای سیاست گذاری نمایند که این موسسات در جهت محقق شدن هدف بانک بیت کوین هایل فینی حرکت کند . این امر موجب می‌شود تا سیستم بانکداری موجود بر دنیای امروز با استفاده از بیت کوین به عنوان ارز ذخیره، به یکی از قدرت‌های بزرگ موجود تبدیل شود .
گام اول در جهت تحقق پیش بینی فینی، استفاده بانکها از نوعی پول نقد دیجیتال که قابل جایگزینی با بیت کوین باشد، است. ارزهای دیجیتال حکومتی می‌توانند تبدیل به پول الکترونیکی پیش بینی شده توسط فینی شوند ، البته این اتفاق در صورتی رخ خواهد داد که بیت کوین بتواند جایگاه دلار آمریکا را به عنوان ارز ذخیره جهانی و حتی طلا به عنوان ذخیره ارزشی مستقل بگیرد.
در سمت دیگر چین و دیگر حکومت‌ها که ارز خود را آزادانه در بازار FX شناور نکرده ولی آن را در مقابل دلار آمریکا یا ارزهای نقدی استراتژیک دیگر تثبیت کرده‌اند، می‌توانند انگیزه‌ایی برای استفاده از بیت کوین به عنوان ذخیره پیدا کنند. حفظ نرخ تثبیتی نیازمند در دست داشتن جمع بسیاری ارز توسط حکومت است که موجب تشدید تورم در ارز ذخیره و ایجاد عوارض جانبی دیگر می‌شود.
بیت کوین دارایی یا حجم مشخص و تورم زدا است، بنابراین به راحتی نمی‌توان آن را از طریق سیاست خارجی بانک‌های مرکزی مسلح کرد و ارز تثبیتی بهتری می‌توان یافت. چرا که جمع سرمایه آن برای اثبات قیمت می‌تواند به خوبی گسترش یابد. به دلیل محیط نظارتی نه چندان جدی FX ممکن است نیاز چندانی به بانک‌های مرکزی برای قدرت دادن به بانک‌های تجاری در بازار ارزهای دیجیتال نباشد.
قانون گذاری بر ارزهای دیجیتال و مشکل حاکمیت
ارزهای دیجیتال همان دارایی‌های قابل دستکاری و غیر سیاست پذیر هستند . دقت داشته باشید که بازار ارزهای نقدی، که معادل بهتری برای ارزهای دیجیتال است هنوز قانون مشخص و معینی ندارند. FX بازار جهانی و بدون نسخه است و به همین جهت هیچ مقام نظارتی بین المللی برای کنترل معاملات در آن وجود ندارد.
در سطح داخلی، Spot FX پاسخگوی بیش از 85 درصد کل تراکنش‌ها است. اما در هیچ یک از مراکز بزرگ FX نظیر: انگلستان، ایالات متحده و سوییس قانون گذاری نشده است. موارد قانون گذاری شده در این حوزه‌های قضایی شامل قراردادهای آتی مبادلات و دیگر تراکنش‌های غیر اسپات است . اگر بانکها نیز به همین روش با ارزهای دیجیتال برخورد کنند، نقش آن‌ها در FX باید به روشنی مشخص و درک شود .
معامله کنندگان برتر که در FX قرار دارند و بیش از 50 درصد حجم معاملات را به خود اختصاص داده‌اند، شامل Citigroup, Deutsche Bankو UBS Goldman Sachs هستند.
احتمالا برای شما هم سوال است که بانکها چگونه سود کسب می‌کنند؟ بانکها جدول‌های تفاوت بین بالاترین و پایین‌ترین قیمت بازار را تهیه و به شرکت‌های انجام دهنده و سازمان‌های مربوطهFX ارایه می‌دهند، تفاوت این دو مقدار سود بدست آمده بانکها است . همچنین بانکها با ارایه برنامه‌های معاملاتی کارآمد و جذاب به مشتریان نیز سود خوبی بدست می‌آورند .
بانکها معمولا تراکنش‌های بزرگ و چند میلیارد دلاری برای مشتریان سازمانی خود که قیمت‌ها را به سمت خاصی هدایت می‌کنند، انجام می‌دهند. بنابراین می‌توانند از راه اطلاعات مالکیت به طور کاملا قانونی سرمایه جذب کنند. لازم به ذکر است که این عمل در بازار اوراق بهادار به اسم Front_Runnig شناخته می‌شود و غیر قانونی است .
بانکها در بازار ارزهای دیجیتال می‌توانند قدرت‌هایی شبیه به هم داشته باشند، به ویژه زمانی که بانک‌های مرکزی به آن‌ها توانایی مخدوش کردن کشف قیمت بیت کوین را با سیستم‌های نیمه ذخیره بدهد. در انتها به خاطر داشته باشید که برای ورود بانکها به بازار ارزهای دیجیتال نقشه زمانی مشخصی وجود ندارد . اما اطلاعات گنگ و گمراه کننده‌ی فراوانی در این رابطه وجود دارد.
دروغ‌های بزرگی که بانکها در رابطه با بیت کوین می‌گویند
در سال‌های اخیر و همزمان با فراگیری بیت کوین و دیگر ارزهای دیجیتال در سراسر جهان، بانک‌های مرکزی، سازمان‌های دولتی و نهادهای بین المللی تلاش دارند نقاط ضعف بیت کوین را برجسته‌تر کنند. بسیاری از بانک‌های مرکزی در گذشته بیت کوین را حباب و یک دارایی بی ثبات می‌دانستند و آن را به رسمیت نمی‌شناختند. اما بیت کوین هنوز با قدرت به پیشرفت خود ادامه می‌دهد.
در ادامه به بررسی ۴ دروغ بزرگ که بانکها در رابطه با بیت کوین می‌گویند تا آن را تخریب کنند، می‌پردازیم.
۱_بیت کوین بسیار ناپایدار است و برای ذخیره ارزش مناسب نیست.
نه تنها بانکها بلکه بسیاری از مخالفان بیت کوین معتقدند که بیت کوین بسیار ناپایدارتر از آن است که به توان از آن به عنوان ابزاری برای ذخیره ارزش استفاده کرد .
اگر شما هم از آن دسته افرادی هستید که به تازگی وارد دنیای این ارز دیجیتال شده‌اید، بدون شک معتقد هستید این ارز به عنوان ذخیره ارزش ندارد، ناپایداری‌های بسیار دارد و به همین جهت ممکن است کل سرمایه‌ی خود را از دست بدهیم. اما سرمایه گذاران بلند مدت که در این مسیر تجربه‌ی بسیاری بدست آورده‌اند ، بدون شک پاسخ می‌دهند این ارز پایدار است و ممکن نیست سرمایه‌ی خود را در طولانی مدت از دست بدهید.
عدم علم و آگاهی کامل موجب شده تا بازار تا امروز نداند چگونه باید با بیت کوین رفتار کند و به همین جهت نوسانات کوتاه مدت بیت کوین که امری رایج است، بسیار چشمگیر و قابل توجه است.
بیت کوین در ابتدای عرضه‌ی خود نوسانات بسیار شدیدی داشت و همین نوسانات موجب می‌شود ضرر زیادی متوجه سرمایه گذاران شود . اما امروزه این نوسانات بسیار کاهش یافته و بازار این ارز دیجیتال پر سر و صدا تا حد بسیاری آرام است.
۲_بیت کوین پشتوانه و ارزش ذاتی ندارد؛ دلار و طلا چطور؟
یکی از انتقادهایی که از بیت کوین می‌شود و طرفداران بسیار نیز دارد، این است که بیت کوین پشتوانه و ارزش ذاتی قابل اعتمادی ندارد. این انتقاد تا جایی پیش رفته است که بانک‌های مرکزی سراسر جهان هم نیز به مهر تاییدی بر آن زدند.
اما صادقانه این انتقاد تا چه حد درست است ؟
بله بیت کوین ارزش ذاتی ندارد، اما این دلیلی نمی‌شود تا ویژگی‌های ذاتی بیت کوین را فراموش کنیم و تنها دلیل افزایش قیمت آن را به علت استقبال خوب مردم از آن بدانیم . ارزش‌های ذاتی بیت کوین سهم عمده‌ای در قیمت بالای آن دارند و این حقیقت بر کسی پوشیده نیست.
مسئله نبود ارزش ذاتی که از آن برای انتقاد از بیت کوین استفاده می‌کنند ، در رابطه با دلار و طلا آمریکا نیز صدق می‌کند.
دلار آمریکا ارزش دارد چون دولت این کشور گفته است ارزش دارد و مردم هم آن را پذیرفته‌اند. اگر بیشتر مردم تصمیم بگیرند سرمایه خود را به جای تبدیل کردن به دلار، به بیت کوین و دیگر ارزهای دیجیتال معتبر اختصاص دهند، دلار هیچ ویژگی ذاتی دیگر ندارد که بتواند از آن در مقابل چنین اتفاقاتی محافظت کند.
با وجود همه‌ی این اختلافات دلایل اساسی فراوانی وجود دارد که هم دلار و هم بیت کوین ارزشمند هستند. در بیشتر موارد گفته می‌شود که پشتوانه دلار آمریکا، اعتباری است که دولت این کشور به آن می‌دهد و نیازی که برای پرداخت مالیات با این ارز وجود دارد. بیت کوین دارای ویژگی‌های خاصی نظیر: سیاست پولی فساد ناپذیر، پرداخت‌های آنلاین غیرقابل سانسور و... است.
به طور کلی نبود پشتوانه‌ای برای بیت کوین یکی از ویژگی‌های منفی آن است، چرا که این موضوع از اصلی‌ترین ویژگی‌های سیستم ارزهای دیجیتال است. اگر بیت کوین با استفاده از دارایی‌های حقیقی یا توسط یک عرضه کننده متمرکز پشتیبانی شود، خطر نقض تعهدات طرف مقابل در معاملات افزایش می‌یابد؛ این همان چیزی است که بیت کوین بطور کامل آن را رفع کرده است.
۳_شبکه بیت کوین انرژی زیادی مصرف می‌کند
مصرف بالای انرژی و دی اکسید کربن حاصل از استخراج ارزهای دیجیتال، می‌تواند فعالیت‌های مربوط به حفظ محیط زیست را تضعیف کند . استفاده از برق این ارز دیجیتال آنقدر زیاد است که بسیاری از رسانه‌ها آن را با برق یک کشور مانند هلند مقایسه کرده‌اند. اما بدون شک این معضل می‌تواند با قانون گذاری‌های مختلف و هوشمندانه و همچنین مالیات‌های مناسب حل شود .
کسی که ارزش بیت کوین را درک نمی‌کند، بدون شک این استدلال را خواهد داشت که مصرف انرژی برای استخراج بیت کوین فایده‌ایی ندارد .
اما قطعا افرادی که بیت کوین دارند، می‌دانند که برخورداری از یک سیستم مالی غیر سیاسی بین المللی ارزش مصرف کردن انرژی را دارد.
رسانه‌ها همیشه از آن گروه افرادی هستید که در رابطه با هر اتفاقی به صورت کاملا اغراق آمیز صحبت می‌کنند، تاثیر استخراج بیت کوین بر محیط زیست نیز از این قاعده مستثنی نیست . اگر بیت کوین به عنوان یک استاندارد پولی همانند پول‌های نقد امروزی پذیرفته شود و مقبولیت بالایی در بین مردم بدست آورد، بدون شک فواید آن بر سیستم مالی جهان بیشتر بیشتر از ضرر آن بر محیط زیست خواهد بود.
4-بیت کوین ابزاری برای مجرمان است
اگر پذیرش بیت کوین همگانی و گسترده شود، بدون شک دزدی، بی عدالتی و... در جامعه کم خواهد شد. شما در نظام بانکداری و مالی امروزه مالکیتی بر سرمایه‌ی خود ندارید. ممکن است در این مسیر بارها سر شما کلاه رود بدون آنکه خود متوجه شوید . بیت کوین همان سیستمی است که امنیت مالی را به ارمغان می‌آورد و یا بی عدالتی‌ها مقابله می‌کند.
در آخر
امروزه بسیاری از کشورها به ارزش ارزهای دیجیتال و سودی که با استفاده از آن‌ها بدست می‌آید، پی برده‌اند. به همین جهت در حال فراهم کردن زمینه‌های استفاده گسترده از ارزهای دیجیتال هستند. همان طور که در ابتدا گفتیم بانک‌های تجاری و مرکزی با حجم معاملات بسیار بالا، بزرگ‌ترین گردانندگان بازارهای مالی جهانی هستند.
از ویژگی بارز ارزهای دیجیتال ناشناس بودن آن‌ها است. این ارزها با ساختار مخصوص خود این امکان را به تمامی افراد می دهند تا بدون آنکه ردی از شما به جای بماند و کسی شما را بشناسد با تمام دنیا تبادل کنید.
لازم به ذکر است چنین سیستمی در بانکها نیز دیده می‌شود . امروزه سعی و تلاش بانکها بر آن است که پولشویی را در ساختار ناشناس بودن ارزهای دیجیتال قانونی جلوه دهند.
بزرگ‌ترین بانک‌های جهان مسلط بر بازار FX هستند. این اتفاق به این دلیل است که این بانکها به سراغ اطلاعات خاص و منحصر به فردی می‌روند و هیچ نظارتی بر این روند نیست. البته دلایل غیرقانونی دیگر نیز به فراوانی در این سیستم دیده می‌شود.
بانک‌های برتر مداوم با اتهامات بسیار جدی مبنی بر تبانی ، دستکاری در قیمت و انواع تقلب‌های دیگر در بازار مواجه شده‌اند. اگر بانکها با زور وارد بازار ارزهای دیجیتال شوند و تکنیک‌هایی که برای تسلط بر FX استفاده کرده‌اند را به کار گیرند، پیامدهای سنگینی در انتظار کشف قیمت ارزهای دیجیتال خواهد بود.
در پایان هم بانک‌های مرکزی و هم بانک‌های تجاری با تحمیل کنترل‌های در حال اعمال بر روی پول نقد بر روی ارزهای دیجیتال و قرار دادن بازار در معرض قوانین در حال اجرا در FX سود خود را خواهند برد .
