متابورس داستان تمام عرضه های اولیه عجیب سال 98 را بررسی نموده است .
سال 98 سال عجیب و کم نظیری برای کلیه بخشهای زندگی ما ایرانیان و از جمله اقتصاد و بورس بود. سالی که می توان آن را به دوره های مختلف تقسیم و بررسی نمود.
بورس اما عجیبترین سالش را پشت سر گذاشت. شاخص کل که سال 98 را با رقمی حدود 180 هزار واحد آغاز کرد در حالی وارد هفته آخر سال می شود که با کاهش 34 هزار واحدی این هفته از 520 هزار واحد بالاتر بوده و بیشتر از دو سوم این رشد را در 4 ماهه انتهای سال داشته است. در مورد عوامل این رشد و نحوه رشد و روند بورس در سال 98 تحلیل های متفاوتی ارائه خواهیم داد. در این نوشته فقط به عرضه های اولیه امسال می پردازیم . یکی از اتفاقات امسال ورود یکباره تعداد زیادی افراد تازه وارد به بورس می باشد. این افراد با شنیدن اخبار رکورد شکنی های پی در پی بورس بدون آمادگی قبلی و به امید سودهای فراوان وارد بورس شدند و امسال تا حد بسیار زیادی به اهداف خود رسیدند. یکی از ابزارهای بازار برای پاسخ به این تقاضای شکل گرفته عرضه شرکت های جدید در بازار بود. از ابتدای سال 98 تا کنون 23 شرکت در بازار عرضه اولیه شدند که با در نظر گرفتن احتمال عرضه آریا در روز آخر بازار امسال این تعداد به 24 شرکت خواهد رسید. با توجه به نوع رفتار بازار و شاخص کل تراکم این عرضه های اولیه در ماههای انتهایی سال بوده به صورتی که فقط در بهمن و اسفند 98 تعداد 10 عرضه اولیه انجام شده است. در زیر به بررسی این عرضه ها می پردازیم و مختصری در مورد شرایط فعلی شرکت های عرضه شده خواهیم گفت.
شرکت سرمایه گذاری صدر تامین با نماد تاصیکو متعلق به شستا اولین عرضه اولیه سال 98 بود. بیش از 2 میلیارد از این سهم در 9 اردیبهشت با قیمت 220 تومان عرضه گردید. حداکثر 4895 سهم در این عرضه به هر کد رسید. با توجه به تعداد بالای سهم پس از 4 روز و رشد 20 درصدی به تعادل رسید. پس از آن ماهها در حوالی این قیمت ها و زیر 300 تومان معامله شد. در اواسظ آذرماه همراه با شروع رشد بازار این سهم نیز به شروع به رشد کرد و حتی به قیمت بالای 600 تومان رسید اما در کاهش هفته جاری کمی کاهش یافت . قیمت فعلی سهم 544 تومان می باشد که با احتساب سود مجمع بیشتر از 150 درصد رشد نسبت به قیمت عرضه اولیه را ثبت کرده است. نگهداری مقدار عرضه اولیه تا روز بالاترین قیمت می توانست سود بیش از 2 میلیون تومانی برای خریداران عرضه اولی به همراه داشته باشد.
دومین عرضه اولیه مربوط به شرکت کشت و صنعت شریف آباد با نماد زشریف می باشد که در آخرین روز اردیبهشت 98 با قیمت 420 تومان عرضه گردید و به هر کد معاملاتی حداکثر 138 تعلق گرفت. این سهم بعد از عرضه انگار قرار تعادل و آرامش نداشت و بدون وقفه تا قیمت 1010 تومان یعنی رشد 140 درصدی رسید که سود بی نظیری برای خریداران محسوب می شد. سپس با کمی کاهش و معاملات نوسانی حوالی 900 تومان به روند خود ادامه داد و در رشد ماههای اخیر به بالاتر از 1900 تومان نیز رسید. کاهش اخیر این سهم را به قمیت 1700 تومان رسانده است. با احتساب سود مجمع این عرضه اولیه امسال سود بیشتر از 370 درصدی برای خریداران به همراه داشته است. نگهداری مقدار عرضه اولیه تا روز بالاترین قیمت می توانست سود 250 هزار تومانی برای خریداران به ارمغان بیاورد.
چند روز پس از زشریف سومین عرضه اولیه سال 98 شرکت ژلاتین کپسول ایران با نماد دکپسول شرکتی در گروه صنایع دارویی عرضه گردید. به هر کد معاملاتی حداکثر 106 سهم 570 تومانی تعلق گرفت. خرد بودن این سهم و تعداد زیاد متقاضیان سبب شد این سهم بی وقفه 190 درصد رشد را در همان یک ماه و نیم پس از عرضه داشته و بدون توقف تا 1630 تومان رشد کرد و پس از آن با کمی افت به صورت نوسانی حوالی قیمت های 1500 تومان معامله می شد. در آذرماه و باشروع رشد سریع بازار این سهم نیز بار دیگر اوج گرفت و به بالاتر از 3300 تومان نیز رسید. قیمت این سهم فعلا با کمی کاهش حوالی 2800 تومان است. این یعنی رشد 500 درصدی در طول 10 ماه که بسیار چشمگیر می باشد.نگهداری مقدار عرضه اولیه تا روز بالاترین قیمت می توانست سود 300 هزار تومانی برای خریداران به ارمغان بیاورد.
چهارمین عرضه اولیه سال 98 عرضه شرکت پروپیلن جم با نماد جم پیلن بود. 200 میلیون از سهام این شرکت با قیمت 2250 تومان عرضه اولیه شد که به هر کد معاملاتی حداکثر 445 سهم تعلق گرفت. این سهم چند روز پس از عرضه اولیه در حالی که صف خرید سنگینی داشت به مجمع عمومی رفت و در مجمع سود 325 تومانی تقسیم نمود. پس از مجمع نیز با رشد چشمگیر 40 درصدی بازگشایی شد و درآمد عرضه اولیه خود را برای سهامدارانش کامل نمود. رکود این سهم در حوالی قیمت 2800 تومان پس از آن صبر بسیاری از سهامدارانش را به پایان رسانده بود و دیر هنگام و در اوایل دیماه امسال شروع به رشد نمود و توانست در همین مدت به قیمت 4700 تومان نیز برسد. این سهم پس از ریزش هفته جاری اکنون در قیمت های حدود 4000 تومان معامله می شود. با احتساب سود مجمع این عرضه برای خریدارانش سود 120 درصدی به همراه داشته است که با توجه به تعداد سهام عرضه اولیه مبلغ چشمگیری می باشد. نگهداری مقدار عرضه اولیه تا روز بالاترین قیمت می توانست سود یک میلیون و 250 هزار تومانی برای خریداران به ارمغان بیاورد.
پنجمین عرضه اولیه سال 98 مربوط به شرکت سیمرغ با نماد سیمرغ می باشد که در زمینه تولید تخم مرغ و محصولات دیگر فعالیت دارد. تعداد 303 سهم 510 تومانی به متقاضیان عرضه اولیه این شرکت تعلق گرفت. در روزهای بعد این نماد با بیش از یک ماه افزایش مداوم قیمت پس از رشد 120 درصدی در قیمت 1100 تومان به تعادل رسید. پس از آن با کاهش و رشدهایی همراه شد تا سرانجام به قمیت 2200 تومان دست یافت. این سهم پس از ریزش هفته جاری اکنون 2000 تومان قیمت دارد. در کل این عرضه بازده 350 درصدی به همراه داشته است. نگهداری مقدار عرضه اولیه تا روز بالاترین قیمت می توانست سود 550 هزار تومانی برای خریداران به ارمغان بیاورد.
ششمین عرضه اولیه سال 98 مربوط به یکی از شرکت های هلدینگ تامین اجتماعی با نام دارویی رهاورد تامین با نماد درهآور می باشد که در آن به هر کد حداکثر 92 سهم 315 تومانی تعلق گرفت. شنیدن داستان عرضه این دارویی بسیار هیجان انگیز است. پس ار عرضه سهم بدون وقفه بیشتر از 200 درصد رشد کرد و به قیمت 965 تومان رسید. این جهش بزرگ تنها بخشی از رشد هیجان انگیز این سهم است. پس از اندکی وقفه مجددا به رشد خود ادامه داد. این سهم امسال توانست به قیمت 5230 تومان برسد این یعنی 17 برابر شدن نسبت به قیمت عرضه اولیه. قیمت سهم اکنون کمی کمتر و حدود 4700 تومان می باشد. بازده قیمتی این سهم در همین فاصله 8 ماهه پس از عرضه حدود 1600 درصد بوده است که خیره کننده و بسیار نادر می باشد. فکر کنید اگر مقدار سهمی را که در عرضه اولیه خریداری کرده بودید نگه می داشتید از سرمایه گذاری 30 هزار تومانی 450 هزار تومان سود خالص کسب می کردید.
هفتین عرضه اولیه سال 98 شرکت پتروشیمی نوری بود که با نماد نوری به بازار دوم بورس راه یافت. 10 درصد از بزرگترین تولید کننده مواد آروماتیک ایران که یکی از شرکت های هلدینگ خلیج فارس است در بازار عرضه گردید و از این 300 میلیون سهم به هر کد معاملاتی حداکثر 533 سهم با قیمت 3125 تومان تعلق گرفت. چند روز پس از عرضه در حالی که صف خرید سهم هنوز پابرچا بود سهم به مجمع عمومی رفت و به ازای هر سهم 650 تومان سود تعلق گرفت. پس از آن نیز سهم با رشد باز شد و کم کم به تعادل رسید. با در نظر گرفتن سود مجمع تا اینجا سهم بازده 28 درصدی برای خریداران خود به همراه داشت . پس از آن تا ماهها معاملاتی حول و حوش قیمت 3400 تومان را تجربه نمود تا از آذر ماه همراه با رشد بازار رشد نمود و توانست به قیمت 7800 تومان برسد. این یعنی با احتساب سودمجمع بازدهی این عرضه اولیه 170 درصد در 8 ماه می باشد که بسیار چشمگیر است. این سهم اکنون پس از یک هفته ریزش مداوم در قیمت 6300 تومان معامله می شود. نگهداری مقدار عرضه اولیه تا روز بالاترین قیمت می توانست سود 2 میلیون 800 هزار تومانی برای خریداران به ارمغان بیاورد. که مبلغ بسیار مناسب و بیشترین مقدار سود عرضه های اولیه امسال می باشد.
هشتمین عرضه اولیه سال 98 شرکت پخش دارویی هجرت با نماد هجرت بود که در عرضه اولیه آن به هر کد حداکثر 118 سهم 1850 تومانی تعلق گرفت. پس از آن قیمت سهم مداوم افزایش یافت و پس از رشد 70 درصدی به تعادل نسبی رسید. این سهم در بیشترین قیمت خود پس از عرضه اولیه به 4600 تومان دست یافت و اکنون در قیمت 3910 تومان معامله می شود. این یعنی بازده بیشتر از 150 درصدی در 7 ماه پس از عرضه. نگهداری مقدار عرضه اولیه تا روز بالاترین قیمت می توانست سود 350 هزار تومانی برای خریداران به همراه داشته باشد.
در سالروز کودتای 28 مرداد ماه نهمین عرضه اولیه بورس در سال 98 انجام شد و طی آن شرکت غلطک سازان سپاهان با نماد فسازان در گروه فلزات اساسی! عرضه گردید و به هر کد حداکثر 117 سهم 840 تومانی تعلق گرفت. رشد بی وقفه 120 درصد پس از عرضه در مدت کوتاهی خریداران آن را به سود مناسبی رساند. این سهم دز نهایت به قیمت 2310 تومان یعنی بازده 180 درصدی دست یافت و اکنون در قیمت 1810 تومانی دارای صف خرید می باشد. نگهداری مقدار عرضه اولیه تا روز بالاترین قیمت می توانست سود 170 هزار تومانی برای خریداران به ارمغان بیاورد.
دهمین عرضه اولیه سال 98 شرکت جنرال مکانیک با نماد رنیک بود. این شرکت فعال در زمینه پیمانکاری فنی می باشد که از عرضه های اولیه خرد بازار محسوب می شود که طی عرضه آن 156 سهم 790 تومانی به متقاضیان تعلق گرفت. سهم رنیک توانست پس از رشد اولیه 85 درصدی به تعادل برسد و در نهایت امسال با رشد خیره کننده 490 درصدی به قیمت 4650 تومانی دست یافت و اکنون در قیمت 4140 تومان معامله می شود. نگهداری مقدار عرضه اولیه تا روز بالاترین قیمت می توانست سود 600 هزار تومانی از سرمایه گذاری 125 هزار تومانی برای خریداران داشته باشد.
یازدهمین عرضه اولیه سال 98 متعلق به شرکت تولید برق بود. شرکت توسعه مولد نیروگاهی جهرم با نماد بحهرم توانست یک میلیارد و دویست میلیون سهم خود را در بازار عرضه نماید و به این ترتیب با افزایش تقاضا برای این سهم به هر کد معاملاتی حداکثر 1493 سهم با قیمت 199 تومان تعلق گرفت. به دلیل تعداد بالا این سهم بعد از عرضه با رشد 40 درصدی به تعادل رسید و توانست امسال در همین فاصله 6 ماه پس از عرضه به قیمت 380 تومانی نیز دست یابد. این یعنی بازده 90 درصدی که با وجود چشمگیر بودن اما کمترین بازده عرضه اولیه سال 98 می باشد. سهم این روزها در قیمت های 340 تومانی معامله می شود. نگهداری مقدار عرضه اولیه تا روز بالاترین قیمت می توانست سود 270 هزار تومانی برای خریداران به ارمغان بیاورد.
عرضه اولیه شرکت فولاد فراب کویر با نماد کویر دوازدهمین عرضه اولیه امسال بود. به هر کد معاملاتی 275 سهم 625 تومانی رسید. عرضه اولیه کویر پرمتقاضی ترین عرضه اولیه تا مهر 98 بود و در آن 880 هزار نفر شرکت کردند. این تعداد در عرضه های اولیه انتهای سال دو برابر شد و این نشان دهنده ورود چشمگیر تازه واردان به بازار سهام می باشد. کویر پس از عرضه بی وقفه رشد 100 درصدی نمود و توانست امسال به قمیت 4180 تومانی یعنی بازده عجیب 570 درصدی دست یابد و اکنون قیمت 3700 تومان دارد. نگهداری مقدار عرضه اولیه تا روز بالاترین قیمت می توانست سود 1 میلیون تومانی از خرید 175 هزار تومانی برای خریداران به ارمغان بیاورد.
سیزدهمین شرکت عرضه اولیه شده در سال 98 شرکت توزیع داروپخش با نماد دتوزیع بود. در جریان این عرضه حداکثر 65 سهم 2300 تومانی به هر کد معاملاتی تعلق گرفت و پس از رشد بی وقفه 40 درصدی به تعادل رسید. بالاترین قیمت این سهم در سال 98 عدد 5012 تومان بوده که نشان دهنده بازده 120 درصدی این سهم پس از عرضه می باشد. قیمت فعلی این سهم 4400 تومان است و معاملات متعادلی دارد. بازده این سهم از بازده کلی بازار کمتر بوده است. نگهداری مقدار عرضه اولیه تا روز بالاترین قیمت می توانست سود 180 هزار تومانی برای خریداران به ارمغان بیاورد.
عرضه اولیه شرکت سرمایه گذاری آوا نوین با نماد وآوا در گروه شرکت های سرمایه گذاری چهاردهمین عرضه اولیه سال 98 بود. این عرضه یکی از پربازده ترین عرضه های اولیه امسال نام گرفت. در این عرضه 173 سهم 216 تومانی حداکثر به هر کد تعلق گرفت. پس از عرضه در موج اول سهم بدون وقفه 180 درصد رشد نمود و به قیمت 612 تومان رسید. اما این پایان ماجرا نبود. در بسیاری از روزهای معاملاتی 5 ماهه پس از عرضه این سهم دارای صف خرید یا صف فروش بود و در روزهای کمی تعادل و آرامش را به در آن شاهد بودیم . در نهایت با رشد چشمگیر 650 درصدی در 5 ماه توانست به قیمت 1623 تومانی برسد. قیمت فعلی سهم 1216 تومان می باشد و تعادل بیشتری یافته است اما هنوز پتانسیل های فراوانی در آن وجود دارد. نگهداری مقدار عرضه اولیه تا روز بالاترین قیمت می توانست سود 250 هزار تومانی از سرمایه گذاری 38 هزار تومان برای خریداران به ارمغان بیاورد.
ماههای پس از عرضه اولیه وآوا شاهد ورود چشمگیر یا بهتر بگویم هجوم تازه واردان به بازار سرمایه بودیم. بازار به شدت رشد می کرد و جای عرضه های اولیه برای چند ماهی در بازار بورس خالی بود. عرضه های اولیه از اوایل بهمن امسال با تراکم شرکت های آماده عرضه و متقاضیانی که بیشتر از یک و نیم میلیون نفر شده بودند ادامه یافت.
شرکت ذوب روی اصفهان پانزدهمین شرکت عرضه شده در سال 98 و اولین شرکت موج دوم عرضه های اولیه امسال بود. این شرکت در گروه فلزات اساسی و با نماد فروی ثبت شد و در روز عرضه حداکثر 51 سهم 1400 تومانی به هر کد معاملاتی تعلق گرفت. رشد بی وقفه فروی پس از عرضه را هیچ عاملی نمی توانست کنترل کند و بدون وقفه تا 4790 تومان یعنی حدود 240 درصد رشد نمود. ریزش بازار در هفته ماقبل اخر سال 98 این سهام را از صف خرید به صف فروش تبدیل نمود و اینک قیمتی معادل 4100 تومان را تجربه می کند. رشد چشمگیر فروی بیشترین رشد قبل ار رسیدن به تعادل در عرضه های اولیه امسال بود. نگهداری مقدار عرضه اولیه تا روز بالاترین قیمت می توانست سود 170 هزار تومانی برای خریداران به ارمغان بیاورد.
شانزدهمین شرکت عرضه اولیه شده در سال 98 شرکت کلر پارس با نماد کلر می باشد که یک هفته پس از فروی برای کاهش التهابات و پاسخ به تقاضای بالای شکل گرفته در بازار عرضه شد. در جریان این عرضه 39 سهم 2950 تومانی به هر کد معاملاتی متقاضی تعلق گرفت و پس از آن رشد تند سهم آغاز شد. در نهایت این سهم روز سه شنبه با قیمت 8750 تومانی به تعادل رسید که بازده 200 درصدی را نشان می دهد. قیمت سهم اکنون 8200 تومان می باشد و برخی بسیار امیدوارند در روزهای آتی موج دوم رشد خود را با فاصله چند روز از سر گیرد. این عرضه اولیه تاکنون سود 225 هزار تومانی برای خریداران داشته است.
شرکت توسعه مالی مهر آیندگان با نماد ومهان هفتدهمین شرکت عرضه اولیه شده سال 98 بود. این شرکت در زمینه تامین مالی در گروه شرکت های سرمایه گذاری درج گردید و در روز عرضه حداکثر 369 سهم 5625 ریالی به هر سهم تعلق گرفت. این سهم نیز با رشد بی وقفه 130 درصدی به قیمت 1290 رسید و با بحران هفته جاری مواجه گردید و از رشد بیشتر بازماند. با این وجود در همین مدت کوتاه پس از عرضه سود 265 هزار تومانی برای خریدارانش در مقدار عرضه اولیه به همراه داشته است. قیمت سهم پس از ریزش چند روزه اکنون 1112 تومان می باشد و دارای صف فروش می باشد.
هجدهمین عرضه اولیه سال 98 شرکت پدیده شیمی قرن با نماد قرن و برند اکتیو بود. در روز عرضه 67 سهم 1700 تومانی به هر کد معاملاتی متقاضی تعلق گرفت و سهم هنوز به تعادل پس از عرضه نرسیده و اکنون در قیمت 3331 تومانی دارای صف خرید سنگین می باشد. تا اینجا سهم با رشد 96 درصدی 109 هزار تومان سود برای خریداران عرضه اولیه به ارمغان داشته است. پدیده شیمی قرن اخرین عرضه اولیه بهمن 98 بود.
در 14 روز اسفند ماه در حالی که دو هفته ای عرضه های اولیه با وقفه روبرو شده بود شاهد 2 عرضه اولیه در بازار بودیم. نوزدهمین عرضه اولیه سال شرکت تامین سرمایه بانک ملت با نماد تملت بود که به متقاضیان عرضه گردید. 420 سهم 340 تومانی سهم متقاضیان شرکت در این عرضه اولیه بود. این سهم هنوز دارای صف خرید سنگین بوده و تا اینجا به قیمت 413 تومان رسیده است .
شرکت صنعتی دوده فام صدف با نماد شصدف بیستمین شرکت عرضه اولیه شده در سال 98 نام گرفت. در روز عرضه با تقاضای سنگین خریداران روبرو شد و در نهایت 21 سهم 1990 تومانی به هر کد معاملاتی تعلق گرفت. این سهم هنوز دارای صف خرید سنگین بوده و در قیمت 2175 تومان معامله می شود.
بیست و یکمین عرضه اولیه سال 98 یکی دیگر از شرکت های پتروشیمی مهم کشور و متعلق به هلدینگ خلیج فارس بود. شرکت پتروشیمی تندگویان با نماد شگویا توانست در روزهای اخر سال خود را به بازار عرضه نماید و مبلغ بالایی جذب نقدینگی نماید. در روز عرضه 1337 سهم 438 تومانی به هر کد معاملاتی تعلق گرفت. قانون جدید افزایش حجم مبنا باعث شده است رشد قیمتی این سهم که اکنون دارای صف خرید سنگین می باشد با سرعت کمتری انجام شود . به گونه ای که اکنون دارای قیمت 473 تومانی و صف خرید سنگین می باشد.
روز چهارشنبه 21 اسفند 98 پس از هفته ای کابوسوار برای بورس شاهد دو عرضه اولیه بودیم. بیست و دومین عرضه اولیه سال 98 شرکت سرمایه گذاری کشاورزی کوثر با نماد زکوثر بود که در بازار عرضه اولیه گردید. در این عرضه 210 سهم 1312 تومانی به هر کد اختصاص یافت .
21 اسنفد 98 عرضه اولیه دیگری در بازار انجام شد و آن عرضه اولیه شرکت سیمان ساوه پس از ماه ها انتظار بود که با نماد ساوه عرضه گردید. 37 سهم 2350 تومانی به هر کد معاملاتی تعلق گرفت و رکورد تعداد متقاضیان عرضه اولیه در بازار با فراتر رفتن از تعداد یک میلیون و ششصد هزار نفر شکست .
طبق اعلام قرار است آخرین عرضه اولیه سال 98 مربوط به شرکت پتروشیمی آریا ساسول با نماد آریا باشد که یکی دیگر از شرکت های متعلق به هلدینگ خلیج فارس می باشد. احتمالا این عرضه آخرین عرضه اولیه سال 98 بوده و در آن حدود یک میلیون هفتصد هزار متقاضی شرکت خواهند کرد.
جز عرضه های انجام شده شرکت های دیگری نیز در صف عرضه به بازار قرار دارند که احیانا در سال 99 عرضه خواهند شد. عرضه های اولیه سال 98 بسیار عجیب و پربازده بودند و جز یکی دوتا از آنها بقیه بازدهی بیشتر از بازده سالانه بازار داشته اند. نکته مهم تعداد متقاضیان جهت شرکت در عرضه های اولیه می باشد که لازم است مسئولین بورس برای تصمیم گیری در مورد تعداد سهامی که عرضه اولیه می شوند تصمیمات جدیدی بگیرند تا عرضه های خرد منجر به عدم تعادل دراز مدت و قفل بودن سهام برای مدت طولانی نگردد.
نظرات خود را با من در میان بگذارید. در این روزهای خانه نشینی اینگونه در کنار هم باشیم.
