جذب سرمایه از سرمایه‌گذاران در گذشته آسان‌تر از امروز بوده است. به عنوان مثال در سال ۲۰۲۱، سرمایه گذاران فرشته و سرمایه گذاران خطرپذیر در مراحل اولیه، راحت‌تر از امروز روی استارتاپ‌های حوزه‌های مختلف سرمایه‌گذاری می‌کردند.
با گذشت 24 ماه، پس از سرمایه‌گذاری روی استارتاپ‌ها، بسیاری از سرمایه‌گذاران اولیه‌ای که پیش از این روی کسب‌وکارهای مختلف سرمایه‌گذاری کرده بودند، اقدام خود را به عنوان «هزینه‌ای گزاف»، قلمداد کردند. بنابراین، در سال 2023 به مرور معیارهای سخت‌گیرانه‌تری جایگزین شیوه آسان قبلی شد. اکنون سرمایه‌گذاری به این نحو انجام می‌شود که کسب‌وکارهایی که آینده درخشان‌تری دارند، موفق به جذب سرمایه خواهند شد.
پس اگر در حال حاضر در فکر جذب سرمایه برای استارتاپ خود هستید، بهتر است که تغییرات ظریفی را در رویکرد افزایش سرمایه خود در سال 2023، اعمال کنید.
مقایسه‌ای که در اینجا انجام شده، بین استارتاپ‌های B2Cاست اما ممکن است برای کسب‌وکارهای B2B نیز مناسب باشد.
کارآفرینان و بنیان‌گذاران استارتاپی باید نسبت به زمان‌بندی خود برای جذب سرمایه، محافظه‌کارانه‌تر عمل کنند، چرا که شرایط جذب سرمایه‌گذار در مقایسه با سال‌های گذشته دشوارتر شده است.
در شرایط فعلی اکوسیستم استارتاپی لازم است که بسیار محافظه‌کارانه عمل کرد؛ کارشناسان توصیه می‌کنند که دست کم 8 ماه قبل از به پایان رسیدن وجه نقد خود نسبت به دور بعدی افزایش سرمایه اقدام کنید.
امروزه، سرمایه‌گذاران خطرپذیر (VC) بیشتر از گذشته، نسبت به انجام فرآیند سرمایه‌گذاری خود حساسیت به خرج می‌دهند و تمایل دارند که در برابر اعدادی که به استارتاپ اختصاص می‌دهند، ایمنی بیشتری داشته باشند.
اگر یک بنیان‌گذار B2C هستید، لازم است که حتی بیشتر از چند سال روی سرمایه‌گذاری هدف خود متمرکز باشید تا بتوانید نتیجه دلخواه را به دست آوردید.
در طول دوران رکود اقتصادی جهانی، سرمایه‌گذاران بیشتر تمایل به سرمایه‌گذاری روی کسب‌وکارها B2B داشتند چرا که در چنین دورانی، سرمایه‌گذاری روی کسب‌وکارهای بنگاه به بنگاه، انعطاف پذیرتر است.
در سال 2023 اگر استارتاپ پیش از درآمد یا حداقل درآمدی دارید، بهتر است به سراغ جذب سرمایه از سرمایه‌گذاران فرشته یا انجل بروید. زیرا VCها ممکن است بیشتر تمایل به سرمایه‌گذاری روی استارتاپ‌های درآمدزا داشته باشند تا خطر سرمایه‌گذاری را برای خود کاهش دهند.
اتاق داده، یک رسانه ایده‌آل است که از طریق آن می‌توانید کنترل بیشتری روی خود و تیم‌تان داشته باشید. از لحاظ محتوایی این اتاق، باید به صورت تعادی بین مختصر اما جامع بودن آماده شود. پس:
· شفاف باشید
· همه قسمت‌ها را پوشش دهید
· در مورد تطبیق عناصر مختلف شرکت توضیح دهید
مفید است آماده‌سازی اتاق داده قبل از مذاکره با سرمایه‌گذار انجام شود، چرا که سرمایه‌گذاران بالقوه در این صورت تمام اطلاعات مورد نیاز را در اختیار خواهند داشت.
شما و اعضای تیم استارتاپی‌تان همواره باید برای سوالات بیشتر سرمایه‌گذاران آماده باشید زیرا در جلسه مذاکره با سرمایه گذار، ممکن است سوالات پیش‌بینی نشده زیادی به وجود بیاید که به کمک بانک داده اطلاعاتی زمان پاسخگویی آن، به حداقل می‌رسد.
معیارهای مختلفی برای استارتاپ خوب از نظر سرمایه‌گذاران وجود دارد اما یک شرکت مناسب از دید VC ها کسب و کاری است که طی 12 الی 18 ماه گذشته تغییرات مثبت داشته باشد و بتواند معیارهای سرمایه‌گذاران برای جذب سرمایه را برآورده کند.
تا کمی پیش سرمایه‌گذاران برای کسب‌وکارهایی که درآمد حداقل دو الی سه برابری نداشتند، اقدامی انجام نمی‌دادند اما الزامات متفاوت کسب‌وکارهای امروزی به گونه‌ای است که موجب تعادل بیشتر جذب سرمایه شد؛ این تعادل در حدود 50 الی 100 درصد رشد درآمد سال به سال، همراه با اقتصاد واحد و بهبود چند برابری را یک فرمول برنده برای کسب‌وکارهای برنده در نظر گرفته است.
هر چند، گفته‌های بالا تنها در صورتی صادق است که استارتاپ شما قبلاً به درآمد رسیده باشد؛ اگر بنیان‌گذار استارتاپ فاقد درآمدی هستید، باید بتوانید اجزای کلیدی پشت اقتصاد کسب‌وکار خود را به گونه‌ای ترسیم کنید تا برنامه‌های سودآور بلندمدت آن را نشان دهد.
با توجه به ماهیت غیرقابل پیش‌بینی استارتاپ‌های اولیه، تهیه پیش بینی مالی بسیار مهم است زیرا این فایل می‌تواند نتایج مثبت زیادی در فرآیند جذب سرمایه استارتاپ‌ها داشته باشد.
فایل پیش بینی مالی به سرمایه‌گذاران کمک می‌کند تا کسب‌وکار را بهتر درک کنند. در واقع خود اعداد اهمیت چندانی ندارند اما بازتاب درستی از وضعیت جاه‌طلبی بنیان‌گذاران و درک شرایط واقع‌بینانه را نشان می‌دهد. به این ترتیب، بهتر است که فایل پیش بینی مالی استارتاپ، تهاجمی اما قابل دستیابی باشد. به‌عنوان مثال، پیش‌بینی 2 الی 3 برابر رشد درآمد سالانه، در کنار تعادل سودآوری و حفظ نقدینگی، برای یک الی دو سال آینده کسب‌وکار، قابل دستیابی است.
مشخص کردن مسیر سودآوری به احتمال زیاد یکی از اولین سوالاتی است که از سوی سرمایه‌گذاران در سال 2023، مطرح می‌شود و بنیان‌گذاران باید برای پاسخگویی به آن آماده باشند. به همین دلیل آماده سازی فایل پیش بینی مالی دقیق و کاربردی، قبل از جذب سرمایه از سرمایه‌گذاران در حکم یک بلیط برنده است.
مشاهده شرایط جذب سرمایه استارتاپ‌ها در سال 2023، به ما می‌گوید که شما باید به طور ماهرانه‌ای رویکرد تامین مالی خود را در برابر شرایط فعلی تغییر دهید.
