آیا از نظر مالی سرگردان هستید؟

تجارت و سرمایه گذاری روزانه شامل مخاطبان، افق های زمانی، فرکانس معاملات، پروفایل ریسک،

طرز فکر، تاکتیک ها و روش ها می شود.

در اینجا ما تفاوت ها و شباهت های بین معاملات روزانه و سرمایه گذاری را بررسی خواهیم کرد.

تجارت روزانه چیست؟

همانطور که از نام آن پیداست، معاملات روزانه به تلاش برای سرمایه گذاری از تغییرات روزانه در

قیمت سهام سهام برای کسب سود کوتاه مدت اشاره دارد. بسته به اینکه معامله گر می خواهد

چقدر فعال باشد، این تغییرات ممکن است در هفته ها،روزها یا ساعت ها اتفاق بیفتد.

معامله گران روزانه ممکن است با فاصله چند ساعتی از یک موقعیت سهام وارد و خارج شوند.

معامله گران نوسان ممکن است حرکت پیش بینی شده یک سهم خاص را در طی چند هفته دنبال کنند.

معاملات بازار سهام

به این ترتیب، معامله‌گران طبیعتاً تحمل ریسک بالاتر و افق زمانی کوتاه‌تری دارند. معامله گران سعی می کنند

با تجزیه و تحلیل آنچه که شاخص های فنی نامیده می شوند، به نام تحلیل تکنیکال ،

حرکت قیمت سهام سهام در آینده نزدیک را پیش بینی کنند .

با انجام این کار، معامله گران تلاش می کنند عملکرد بهتری نسبت به بازار و سرمایه گذاران سنتی

خرید ونگهداری داشته باشند.

معامله گران ممکن است از ابزاری مثل اهرم برای افزایش سود و ضرر حساب خود را در معرض

خطر قرار دهند که می تواند هم سود و هم ضرر را افزایش دهد. سبک معامله گر معمولاً با اندازه حساب،

تحمل ریسک و تجربه تعیین می شود.

تجارت مستلزم مشارکت فعال در بازار و در نتیجه زمان و تلاش اختصاص یافته برای تحقیق در مورد

شرکت ها، سهام و اخبار است.

سرمایه گذاری چیست؟

از سوی دیگر، سرمایه‌گذاری به خرید سهام و نگهداری آن در طی سال‌ها به امید رشد سرمایه بلندمدت،

ایجاد ثروت در یک دوره طولانی برای رسیدن به یک هدف مالی اشاره دارد. سرمایه گذاران در طی سالیان

متمادی موقعیت خود را از طریق رکود بازار، تقسیم سهام و پرداخت سود سهام حفظ می کنند

تا از قدرت بهره مرکب استفاده کنند.

به این ترتیب، سرمایه‌گذاران بیشتر نگران رفتار بلندمدت یک سهام، سبدی از سهام، و/یا کل بازار هستند

و احتمالاً حتی به نوسانات روزانه قیمت سهام اهمیتی نمی‌دهند.

حتی سرمایه‌گذاران احتمالاً به‌طور دوره‌ای از سود سهام یا فروش سهام برای ایجاد درآمد منظم

استفاده می‌کنند، در حالی که همچنان موقعیت خود را در بلندمدت حفظ می‌کنند.

در حالی که معامله‌گران ممکن است هر روز یا هر ساعت حساب خود را چک کنند، سرمایه‌گذاران

باید آگاهانه از انجام این کار خودداری کنند، هرگونه سر و صدای کوتاه‌مدت و وسوسه شما برای

تغییر سبد سهام یا فروش دارایی‌های خود در دوره‌های آشفتگی بازار می تواند شمارا دچار زیان کند.

به این ترتیب، سرمایه گذاری به زمان و تلاش بسیار کمتری نسبت به تجارت روزانه نیاز دارد،

اما همچنین به صبر و قدرت مقاومت در برابر اقدامات غیرضروری و بالقوه مضر نیاز دارد.

جک بوگل ، بنیانگذار ونگارد و پدر سرمایه‌گذاری شاخص به‌شمار می‌رود، به قول معروف بهترین کاری که سرمایه‌گذاران می‌توانند انجام دهند این است که

«هیچ کاری انجام ندهند» و «در مسیر خود باقی بمانند».

سرمایه گذاری ،صرفاً مستلزم انتخاب یک دارایی و یک استراتژی و پایبندی به آن است.

معاملات روزانه در مقابل سرمایه گذاری

معامله‌گران نگران سودهای کوتاه‌مدت در طول ساعت‌ها، روزها یا هفته‌ها هستند،

در حالی که سرمایه‌گذاران به دنبال افزایش سرمایه بلندمدت طی سال‌ها یا دهه‌ها هستند.

اولی ممکن است شغل تمام وقت معامله گر و تنها منبع درآمد باشد، در حالی که

سرمایه گذار متوسط ​​به احتمال زیاد برای بازنشستگی 20 سال آینده پس انداز می کند.

تجارت روزانه مستلزم نظارت و تجزیه و تحلیل مداوم شرکت ها و سهام، و پیش بینی

بر روی حرکت های آینده نزدیک، چه صعودی و چه نزولی است.

سرمایه‌گذاری صرفاً مستلزم کمی کار اولیه برای تعیین میزان تخصیص دارایی و اوراق بهادار

بلندمدت است.

سرمایه گذاران بر این فرض تکیه می کنند که بازار در طول زمان روند صعودی دارد.

یک سرمایه‌گذار معمولاً مانند یک معامله‌گر، موقعیت کوتاهی را که در آن سود از حرکت نزولی سهام

ایجاد می‌شود، نگه نمی‌دارد.

یعنی معامله گران بسته به استراتژی خود می توانند در زمان های مختلف با موقعیت های مختلف

صعودی و نزولی باشند.

سرمایه گذاران، طبق تعریف، صرفاً صعودی هستند.

معامله‌گران بیشتر به شاخص‌های فنی، نمودارها، قیمت‌گذاری‌های اشتباه کوتاه‌مدت و تماس‌های

درآمدی توجه دارند و معمولاً تصویر بزرگ یک شرکت یا سهام را نادیده می‌گیرند.

سرمایه گذاران نگران این تصویر بزرگ هستند و روی اینکه سهام یا بازار در بلندمدت چه کاری

انجام خواهند داد.

از این نظر، سرمایه‌گذارانی که سهام فردی را انتخاب می‌کنند، به دوام و سودآوری بلندمدت یک شرکت فکر

می‌کنند، که هر دو ممکن است برای یک معامله‌گر بی‌اهمیت باشند.

هر دو رویکرد نیاز به یک برنامه دارند. معامله گر احتمالاً پارامترهای سفت و سختی برای تحلیل تکنیکال خود

(یا یک الگوریتم بک تست شده) خواهد داشت که زمان ورود و خروج از موقعیت ها را مشخص می کند.

سرمایه گذار در مورد تخصیص دارایی و سهام خاص یا صندوق های شاخص برای نگهداری

در دراز مدت تصمیم می گیرد.

در هر دو مورد،به احتمال زیاد عاقلانه است که به برنامه پایبند باشید و اجازه ندهید که

احساسات تسلط پیدا کنند.

هم معامله گران و هم سرمایه گذاران مستعد کنار گذاشتن برنامه خود در دوره های آشفتگی بازار هستند،

زمانی که هیچ چیز قطعی به نظر نمی رسد.

معامله‌گر معمولاً بار مالیاتی بیشتری را متحمل می‌شود، زیرا مالیات بر عایدی سرمایه کوتاه‌مدت

بالاتر از نرخ‌های بلندمدت است.

علاوه بر این، اگر کارگزار شما کمیسیون تجارت را دریافت کند، هزینه های معاملاتی شما بسیار افزایش می یابد.

تجارت همچنین معمولاً به مقدار زیادی سرمایه (یا قرار گرفتن در معرض اهرم) برای

ایجاد درآمد مناسب نیاز دارد، زیراپنجره‌های فرصت معمولاً بسیار کوچک هستند.

توجه داشته باشید که تجارت بسیار دشوار است. معامله گران موفق نادر هستند.

معامله گران باید دو بار حق داشته باشند

یک بار در ورود و یک بار در خروج ، برای هر موقعیت. تجارت معمولاً ذاتاً به سالها دانش و تجربه نیاز دارد

تا حتی به طور نیمه مداوم با آن موفقیت آمیز باشد.

سرمایه گذاری بلند مدت نیاز به صبر دارد. بعید است سرمایه گذاران شاهد نوسانات عمده

در طول روزها یا هفته ها باشند،

مگر در مورد سقوط بازار، که در این صورت سرمایه گذاران فرض می کنند بازار بهبود خواهد یافت.

تلاش برای زمان‌بندی بازار و فروش وحشتناک بر اساس احساسات در حین سرمایه‌گذاری معمولاً

بیشتر مضر است تا مفید، بنابراین سرمایه‌گذاران باید سعی کنند از دستکاری در سبد سهام خود اجتناب کنند

و هر گونه صدای کوتاه‌مدتی را که بعید است بر نتیجه بلندمدت تأثیر بگذارد نادیده بگیرند.

به سادگی ، زود و اغلب سرمایه گذاری کنید.

معاملات روزانه در مقابل سرمایه گذاری

در اینجا جدولی برای جمع بندی ایجادکرده ام

یک انتخابگر سهام ممکن است از تجزیه و تحلیل بنیادی استفاده کند، به مواردی مانند جریان نقدی شرکت

و نرخ رشد پیش‌بینی‌شده، و همچنین تحلیل کیفی عواملی مانند سبک مدیریت شرکت و فرصت‌های صنعتی،

برای شناسایی سهامی که فکر می‌کنند توسط شرکت‌ها کمتر ارزش‌گذاری شده‌اند، استفاده کند.

این موضوع به عنوان سرمایه گذاری ارزش شناخته میشود.

از طرف دیگر، یک سرمایه‌گذار ممکن است به معیارهایی مانند سود به ازای هر سهم(EPS) و

نسبت قیمت به درآمد (P/E) نگاه کند تا شرکت‌هایی را که معتقد است در آینده رشد خواهند کرد، شناسایی کند.

این به عنوان سرمایه گذاری رشد شناخته می شود.میزان انتخاب سهام فردی در پرتفوی خود،

مانند بسیاری از مواردسرمایه گذاری، به افق زمانی و تحمل ریسک بستگی دارد.

اما این حقایق را در نظر بگیرید:

زمان بندی بازار معمولاً بیشتر مضر است تا مفید.

اکثر انتخاب کنندگان سهام و مدیران فعال در بازار عملکرد ضعیفی دارند.

ارزش از نظر تاریخی بر رشد غلبه کرده است، در حالی که رشد در دهه گذشته ارزش را خرد کرده است.

به احتمال زیادعاقلانه است که هر دو را در وزن بازار خود نگه دارید.اکثر سهام در بازار عقب هستند.

دارایی‌ها، سبک‌ها در طول زمان عملکرد متفاوتی داشته‌اند . به نظر می رسد تنوع بخشی

تنها ناهار رایگان است.

پس از نزدیک به یک دهه از چرخیدن چرخ‌های خود در معاملات و انتخاب سهام، سرانجام پس از یادگیری

تدریجی این حقایق در آن دوره زمانی ، به طور کامل به سرمایه‌گذار تبدیل شدم.

سخن پایانی

من معتقدم که حتی اعمال مقدار کمی اهرم برای یک شاخص گسترده، از نظر آماری، پیش بینی نسبت به

انتخاب سهام است، و حتی ممکن است به شما اجازه دهد تا بازار را شکست دهید .

با این اوصاف، می‌دانم که انتخاب سهام می‌تواند عالی باشد. من فکر می کنم یک ایده معقول برای ارضای آن

این است بخش کوچکی از پرتفوی خود را کنار بگذاریم (مثلاً 5٪) و به معاملات روزانه بپردازیم ،

در حالی که با 95٪ دیگرسرمایه گذاری کنیم.